Seyder Partners

Phase 1 : Préparation (Mois 1-3)

Mandat du conseil M&A, évaluation préliminaire, normalisation de l’EBITDA, préparation du mémorandum d’information et du teaser, constitution de la data room, identification de la long list d’acquéreurs potentiels.

Phase 2 : Marketing (Mois 3-5)

Envoi du teaser aux acquéreurs ciblés, signature des NDA, envoi du mémorandum d’information, management presentations, réception et analyse des offres indicatives (non-binding offers).

Phase 3 : Négociation (Mois 5-8)

Sélection des acquéreurs pour la phase finale, accès à la data room, due diligence (financière, juridique, fiscale, sociale), management meetings approfondis, réception des offres fermes (binding offers).

Phase 4 : Closing (Mois 8-10)

Sélection de l’acquéreur final, négociation du SPA (Share Purchase Agreement) et de la GAP, vérification des conditions suspensives (autorisations réglementaires, financement), signing puis closing, et transfert de propriété.

---

Par Pierre-Marie Freulon, fondateur de Seyder Partners — Conseil M&A mid-cap à Paris.

---

Vous envisagez une opération M&A ?

Seyder Partners accompagne les dirigeants de PME et ETI dans leurs projets de cession, acquisition et levée de fonds. Découvrez notre approche ou prenez contact pour un échange confidentiel.